中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)發(fā)行監(jiān)管函[2006]37號(hào)
《首次公開(kāi)發(fā)行股票并上市管理辦法》、《上市公司證券發(fā)行管理辦法》(以下簡(jiǎn)稱(chēng)《管理辦法》)及相關(guān)配套文件已發(fā)布施行，證券市場(chǎng)融資功能在新的法律框架和全流通的新機(jī)制下重新啟動(dòng)。新形勢(shì)、新機(jī)制既拓展了新的市場(chǎng)發(fā)展空間，也對(duì)行業(yè)提出了更高的要求。各市場(chǎng)主體應(yīng)當(dāng)適應(yīng)形勢(shì)，規(guī)范經(jīng)營(yíng)，抓住機(jī)遇，應(yīng)對(duì)挑戰(zhàn)，共同做好證券發(fā)行工作，現(xiàn)將有關(guān)要求函告如下。
一、總體要求
發(fā)行人應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格執(zhí)照《管理辦法》的要求，避免同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)，規(guī)范和減少關(guān)聯(lián)交易，合理確定融資方案，嚴(yán)格募集資金管理，確保信息披露真實(shí)、準(zhǔn)確、完整，在保證公司獨(dú)立經(jīng)營(yíng)和保持持續(xù)盈利能力方面作出不懈努力。
保薦人及證券服務(wù)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格按照相關(guān)法律、法規(guī)、規(guī)章和行政規(guī)范的要求開(kāi)展業(yè)務(wù)，慎重挑選推薦企業(yè)，履行對(duì)發(fā)行人的審核核查責(zé)任，依法出具有明確結(jié)論的意見(jiàn)，并監(jiān)督和指導(dǎo)發(fā)行人做好改制工作和信息披露工作，推動(dòng)上市公司結(jié)構(gòu)調(diào)整、提高質(zhì)量，推動(dòng)優(yōu)質(zhì)企業(yè)發(fā)行上市。
二、對(duì)保薦相關(guān)工作的監(jiān)管要求
1、保薦人應(yīng)當(dāng)確認(rèn)在審企業(yè)和已通過(guò)發(fā)審會(huì)審核的企業(yè)均已符合《管理辦法》規(guī)定的發(fā)行條件。不符合發(fā)行條件的，應(yīng)當(dāng)由保薦人撤回推薦文件。已通過(guò)發(fā)審會(huì)審核的企業(yè)雖符合發(fā)行條件但公司情況發(fā)生重大變化的，保薦人應(yīng)當(dāng)及時(shí)報(bào)告，并重新履行發(fā)審會(huì)審核程序。
2、保薦人應(yīng)當(dāng)指導(dǎo)在審企業(yè)和已通過(guò)發(fā)審會(huì)審核的企業(yè)按新的申請(qǐng)文件準(zhǔn)則重新制作申請(qǐng)文件報(bào)送我部。已通過(guò)發(fā)審會(huì)審核的企業(yè)在我部存檔的原申請(qǐng)文件由我部繼續(xù)保存，其他在審企業(yè)的原申請(qǐng)文件可以取回。
保薦人應(yīng)當(dāng)指導(dǎo)在審企業(yè)和已通過(guò)發(fā)審會(huì)審核的企業(yè)按新的招股說(shuō)明書(shū)(募集說(shuō)明書(shū))準(zhǔn)則重新編制招股說(shuō)明書(shū)(募集說(shuō)明書(shū))及其摘要。
3、在審企業(yè)和已通過(guò)發(fā)審會(huì)審核企業(yè)的保薦人應(yīng)按我會(huì)有關(guān)保薦工作和盡職調(diào)查工作的要求，重新出具發(fā)行保薦書(shū)，對(duì)照《管理辦法》規(guī)定的發(fā)行條件逐條發(fā)表意見(jiàn)。律師應(yīng)當(dāng)出具補(bǔ)充法律意見(jiàn)書(shū)和律師工作報(bào)告，對(duì)照《管理辦法》規(guī)定的發(fā)行條件逐條發(fā)表意見(jiàn)。
4、在審企業(yè)更換保薦人的，應(yīng)由原保薦人撤回申請(qǐng)文件，由新保薦人重新推薦，并重新履行申報(bào)程序。新保薦人應(yīng)當(dāng)按照我會(huì)關(guān)于盡職調(diào)查工作的相關(guān)要求，獨(dú)立對(duì)發(fā)行人進(jìn)行審核核查，承擔(dān)相關(guān)法律責(zé)任。
已通過(guò)發(fā)審會(huì)審核的企業(yè)更換保薦人的，需重新提交發(fā)審會(huì)審核。更換保薦人涉及風(fēng)險(xiǎn)類(lèi)證券公司處置的，按照我會(huì)有關(guān)風(fēng)險(xiǎn)券商處置的政策執(zhí)行。
5、在審企業(yè)和已通過(guò)發(fā)審會(huì)審核的企業(yè)撤回申請(qǐng)文件，應(yīng)由保薦人或發(fā)行人提出書(shū)面申請(qǐng)。
6、發(fā)行人提交發(fā)行申請(qǐng)之前，應(yīng)按照我會(huì)有關(guān)規(guī)定聘請(qǐng)保薦人進(jìn)行輔導(dǎo)，并履行相關(guān)輔導(dǎo)程序，但我會(huì)不再對(duì)輔導(dǎo)期限提出要求。
三、對(duì)發(fā)行人相關(guān)工作的監(jiān)管要求
1、發(fā)行人有關(guān)本次發(fā)行的股東大會(huì)決議和董事會(huì)決議已過(guò)有效期、或者有關(guān)決議事項(xiàng)發(fā)行變化的，需按照相關(guān)法律法規(guī)和公司章程的規(guī)定重新履行內(nèi)部決策程序，并補(bǔ)充提供在有效期內(nèi)的相關(guān)決議。
不屬因新規(guī)則實(shí)施引發(fā)的其他問(wèn)題，發(fā)行人及其中介機(jī)構(gòu)應(yīng)及時(shí)補(bǔ)充、修改或更新申請(qǐng)文件。
2、已經(jīng)通過(guò)發(fā)審委審核的企業(yè)，原則上不得對(duì)發(fā)審會(huì)審核過(guò)的募集資金投資項(xiàng)目和發(fā)行股數(shù)進(jìn)行調(diào)整，籌集資金數(shù)額根據(jù)詢價(jià)結(jié)果確定，籌集資金數(shù)額超過(guò)項(xiàng)目需求的，可以用于補(bǔ)充流動(dòng)資金。
3、在審核期間企業(yè)通過(guò)銀行貸款已經(jīng)開(kāi)始項(xiàng)目建設(shè)的，可以用募集資金償還，但應(yīng)當(dāng)在募集說(shuō)明書(shū)中明確披露。已經(jīng)通過(guò)發(fā)審會(huì)審核的企業(yè)對(duì)募集資金投資項(xiàng)目和發(fā)行股數(shù)進(jìn)行重大調(diào)整的，需重新提交發(fā)審會(huì)審核。
4、首次公開(kāi)發(fā)行股票并上市的企業(yè)應(yīng)當(dāng)在申請(qǐng)文件受理后、發(fā)審委審核前進(jìn)行預(yù)先披露。未提交發(fā)審會(huì)審核的企業(yè)應(yīng)根據(jù)我會(huì)的安排進(jìn)行預(yù)先披露，已通過(guò)發(fā)審會(huì)審核的企業(yè)不再進(jìn)行預(yù)先披露。
上市公司制定證券發(fā)行方案，應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格遵守《管理辦法》的有關(guān)規(guī)定，履行法制、規(guī)章和公司章程規(guī)定的程序和信息披露義務(wù)。
四、關(guān)于廢止相關(guān)《股票發(fā)行審核標(biāo)準(zhǔn)備忘錄》
從即日起，我會(huì)不再執(zhí)行股票發(fā)行審核標(biāo)準(zhǔn)備忘錄第1號(hào)、第2號(hào)、第3號(hào)、第4號(hào)、第6號(hào)、第7號(hào)、第9號(hào)、第10號(hào)、第11號(hào)、第12號(hào)、第13號(hào)、第14號(hào)、第15號(hào)和第17號(hào)的規(guī)定。
各保薦人及發(fā)行人應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格按照法律、法規(guī)、規(guī)章、行業(yè)規(guī)范的要求做好各項(xiàng)工作。對(duì)于違法違規(guī)行為，我會(huì)將依據(jù)有關(guān)法律法規(guī)進(jìn)行處罰，觸犯刑律的，移交司法部門(mén)處罰。
發(fā)行監(jiān)管部
二00六年五月二十九日